Um dos aspectos mais importantes para quem busca investimentos de longo prazo é o delicado equilíbrio entre as características do próprio investimento:
- volatilidade
- risco
- retorno
Se em uma perspectiva de curto prazo uma certa volatilidade e um certo grau de risco, visando um possível retorno do investimento, são necessários e aceitos pela maioria dos investidores, quase ninguém deseja passar 5/10 anos nas montanhas-russas do Índice de Úlcera ou, pior ainda, correr o risco de ver seu patrimônio desvalorizado.
Isso exclui, em uma perspectiva de investimentos de longo prazo, a menos que sejam monitorados frequentemente:
- ações, ETFs de ações, fundos de ações ou mistos
- títulos, ETFs de títulos, fundos de títulos ou mistos
- Bitcoin e criptomoedas
- commodities
Cada um desses investimentos apresenta uma volatilidade, um risco de queda e uma probabilidade de crises muito altas para um investidor que busca investimentos de longo prazo e não precisa monitorá-los constantemente. Quem pensa em um horizonte de 5 anos deve considerar pelo menos uma crise financeira ou um período de baixa como provável, enquanto quem pensa em um horizonte de 10 anos deve considerar pelo menos uma crise como certa e provavelmente duas, sem mencionar os mercados em baixa.
Ao mesmo tempo, em uma perspectiva de longo prazo, o pior investimento em relação aos mencionados anteriormente é a liquidez. Nesse caso, a perda de valor, possível nos outros casos, devido à inflação em 5/10 anos é praticamente certa. E isso além da perda de ganhos.
Refúgios como investimentos de longo prazo
Nessa perspectiva, os chamados refúgios vêm ao encontro do investidor, que, graças à sua dinâmica anticíclica, são capazes de sobreviver às crises financeiras, valorizando-se. Por exemplo:
- oro, platina, prata
- moedas fortes
- obras de arte, relógios de luxo, vinhos finos
Excluindo os últimos devido à necessidade de serem verdadeiros “conhecedores”, com o risco de descobrir que não são às suas custas, e devido à dificuldade de conservar esses preciosos, o ponto fraco dos dois primeiros é a excessiva defensividade e a incapacidade de garantir um retorno ao investidor.
Investimentos imobiliários de longo prazo
Os pontos fortes a longo prazo das classes de ativos vistas até agora se encontram e se combinam neste investimento com características muito particulares:
- volatilidade reduzida
- retorno do investimento composto por um componente imediato (derivado dos aluguéis e garantido) e por um componente de longo prazo (derivado da valorização, não garantida, mas altamente provável em uma perspectiva de 5/10 anos)
- risco limitado, pois o risco de desvalorização em 5/10 anos é mitigado pela soma dos aluguéis imediatos recebidos
Ao entrarmos especificamente no mercado imobiliário de renda nos Estados Unidos, consideramos que a rentabilidade da maioria das propriedades presentes neste site varia de 6% a 10%. Portanto, por exemplo, em 10 anos cada uma dessas propriedades é capaz de garantir um “colchão de rentabilidade” de 60% a 100% de seu valor, protegendo contra a possibilidade de uma desvalorização improvável.
Os melhores mercados imobiliários para investimentos de longo prazo
Façamos uma breve análise dos melhores mercados imobiliários dos Estados Unidos para investimentos de longo prazo.
Investir a longo prazo na Flórida
O mercado imobiliário da Flórida (não apenas em Miami) experimentou uma verdadeira explosão após a pandemia. O crescimento foi impulsionado por investidores estrangeiros – muitos da América Central e do Sul – e também por cidadãos americanos que escolhem se mudar para o Estado do sol para se aposentar ou trabalhar remotamente a cada ano. Isso deu início a uma robusta fase de valorização imobiliária em Miami, Orlando, New Port Richey, Port Charlotte, Tampa, Mount Dora e em outras localidades.
Especialmente em Orlando, o mercado imobiliário, tradicionalmente impulsionado pelo turismo e entretenimento, viu um aumento no fluxo de visitantes e trabalhadores em setores como parques temáticos, golfe, compras e convenções. New Port Richey, no condado de Pasco, cresceu e continua crescendo devido à sua capacidade de oferecer uma opção acessível para aqueles que desejam viver perto da costa. Port Charlotte, localizada na costa sudoeste da Flórida, é outra área que experimentou um crescimento significativo, impulsionado por aposentados e por aqueles que procuram um estilo de vida voltado para o lazer e a praia. Em Tampa, há uma expansão constante do mercado imobiliário nas áreas do centro da cidade e ao longo da costa. Mount Dora, a apenas 45 minutos de carro de Orlando e com vista para o Lago Dora, é uma cidade encantadora e rica em história, que atrai cada vez mais pessoas devido ao clima ameno, à localização estratégica e à ótima qualidade de vida que pode oferecer. Esses locais são muito atraentes para investimentos de médio prazo, também devido à alta liquidez das propriedades.
Investir a longo prazo em Filadélfia
Após a recessão de 2008, o mercado imobiliário de Filadélfia, na Pensilvânia – assim como muitos outros nos Estados Unidos – levou algum tempo para se recuperar. No entanto, a partir do início dos anos 2010, a cidade começou a mostrar sinais de recuperação, com um crescente interesse pelas propriedades urbanas. Nos anos seguintes, Filadélfia testemunhou uma fase significativa de crescimento e desenvolvimento, ainda em andamento. Isso ocorreu tanto em seus bairros centrais quanto em algumas áreas periféricas, também devido às universidades da cidade, que atraem um número crescente de estudantes estrangeiros, muitos dos quais decidem permanecer após a conclusão de seus cursos.
A revitalização dos bairros atraiu novos residentes – estudantes, jovens profissionais e famílias – levando a um aumento na demanda por moradias, com crescimento tanto nos valores das propriedades quanto no mercado de aluguel, ou seja, nos rendimentos para os proprietários. Portanto, Filadélfia é muito atraente como investimento de longo prazo e também para aqueles que visam um retorno imediato.
Investir a longo prazo em Detroit
O mercado imobiliário de Detroit, a maior cidade de Michigan, passou por uma transformação significativa nos últimos dez anos, saindo de um período de grave recessão – devido à crise automobilística, a empresas como a General Motors e a Chrysler e a toda a sua cadeia produtiva – para uma fase de renascimento e crescimento. Após a crise imobiliária de 2010, com execuções hipotecárias e queda nos valores dos imóveis, os esforços conjuntos do governo local e de investidores privados tomaram forma através da demolição e reestruturação de casas abandonadas. O desenvolvimento coincidiu com a recuperação econômica de toda a região de Detroit, que teve origem, desta vez, em uma variedade de setores: renascimento da indústria graças ao motor elétrico, mas também inúmeras startups tecnológicas que atraíram mais de 300.000 trabalhadores de STEM (ciência, tecnologia, engenharia e matemática).
A acessibilidade econômica desta cidade atraiu muitas famílias para comprar sua primeira casa – estabilizando o mercado – e atraiu empresas e startups que iniciaram a renovação de bairros inteiros e criaram empregos. Hoje, Detroit é muito atraente para quem deseja fazer investimentos a longo prazo com valores não muito altos.
Investir a longo prazo em Baltimore
O mercado imobiliário de Baltimore, importante cidade de Maryland, passou por transformações significativas nos últimos dez anos, demonstrando uma notável resiliência e capacidade de adaptação diante de desafios econômicos locais e globais. O renascimento da cidade começou por volta de meados da década de 2010: o mercado imobiliário ganhou impulso graças aos esforços para revitalizar o centro e o calçadão, atraindo novas empresas e residentes.
A economia da cidade, que se fortaleceu ano após ano, impulsionou o mercado imobiliário com novos projetos de construção e a revitalização de bairros históricos, além da gentrificação de áreas suburbanas. O mercado de aluguéis se moveu consequentemente, garantindo retornos significativos para os proprietários. Baltimore também é altamente recomendada tanto para investimentos a longo prazo quanto em termos de rentabilidade imediata.
Conclusão: por que investir em imóveis para renda a longo prazo
Os imóveis para renda nos EUA, como vimos, podem representar um excelente investimento a longo prazo por várias razões:
- O rendimento imediato (mostrado no site da Opisas para cada imóvel disponível) é apenas uma parte do lucro total oferecido.
- Ao vender o imóvel após 5/10 anos, a valorização muitas vezes oferece um lucro comparável ao rendimento imediato multiplicado pelos anos de propriedade.
- O valor dos imóveis tem pouca volatilidade e a tendência a longo prazo é de alta.
- A tendência é de alta também no que diz respeito aos aluguéis (os aluguéis são, de fato, um dos componentes da própria inflação).
- O risco de perda no médio a longo prazo é muito remoto e é mitigado pela soma dos rendimentos.
- O mercado imobiliário dos EUA é muito líquido e as propriedades disponíveis são vendidas rapidamente.
Faça seus investimentos a longo prazo com a Opisas
Para saber mais sobre os investimentos a longo prazo que você pode fazer no mercado imobiliário dos EUA, escreva para contact@opisas.com para marcar uma consulta com um consultor que fale seu idioma.
